投资银行中的CVA、DVA和FVA分别代表以下含义：
CVA：用于量化对冲柜台衍生品交易中的信用风险。它衡量的是当交易对手违约时，可能给持有方带来的损失额。这种风险是双边的，且只有当对方违约导致衍生品价值对持有方有利时，持有方才会遭受损失。
DVA：是衡量公司自身违约风险对交易对手产生的CVA的反向指标。在计算衍生品价值时，除了考虑无信用风险衍生品价值减去CVA外，还需要加上DVA，以反映公司自身违约风险对交易对手的影响。DVA的存在使得衍生品价值计算更加复杂，并在金融危机期间对部分金融机构的账面盈利产生了显著影响。
FVA：反映了金融危机后新的金融现实，即交易中涉及到的抵押赎回和风险对冲需要资金，而每个参与方的资金成本各不相同。因此，衍生品价值必须进一步调整以反映这些成本差异。FVA的计算至今尚无统一标准，且其对冲方法依赖于特定的“资金中心”，这使得FVA在业界持续引发探讨。
